第一講：互聯(lián)網是如何改造我們的
一、互聯(lián)網的前世今生
1、互聯(lián)網的產生
2、互聯(lián)網的社會學和哲學意義
二、互聯(lián)網如何介入我們的生活和生產
1、互聯(lián)網的功能分析
2、信息全球化時代的要求
3、個人主義的最好實現(xiàn)工具
案例：亞馬遜公司
三、互聯(lián)網如何改變世界
1、互聯(lián)網改變我們的生產方式
2、互聯(lián)網改變我們的生活方式
3、互聯(lián)網改變我們的思維方式
4、互聯(lián)網改變我們的信息收集方式
5、互聯(lián)網改變我們的交易方式
6、互聯(lián)網改變我們的人際交往方式
四、互聯(lián)網企業(yè)投資擴張概況
1、國內僅IDG、紅杉兩家基金進行投資
2、Twitter宣布收購Lucky Sort
3、IDG宣布與虛擬貨幣相關的投資
4、微軟擬出資10億美元收購Nook Media
案例：騰訊上市、百度上市

第二講：互聯(lián)網和金融業(yè)
一、互聯(lián)網是如何進入金融業(yè)的
1、互聯(lián)網金融
互聯(lián)網金融是傳統(tǒng)金融行業(yè)與互聯(lián)網精神相結合的新興領域。互聯(lián)網金融與傳統(tǒng)金融的區(qū)別不僅僅在于金融業(yè)務所采用的媒介不同，更重要的在于金融參與者深諳互聯(lián)網“開放、平等、協(xié)作、分享”的精髓，通過互聯(lián)網、移動互聯(lián)網等工具，使得傳統(tǒng)金融業(yè)務具備透明度更強、參與度更高、協(xié)作性更好、中間成本更低、操作上更便捷等一系列特征。
n 理論上任何涉及到了廣義金融的互聯(lián)網應用，都應該是互聯(lián)網金融，包括但是不限于為第三方支付、在線理財產品的銷售、信用評價審核、金融中介、金融電子商務眾籌創(chuàng)富通寶等模式。不是互聯(lián)網和金融業(yè)的簡單結合，而是在實現(xiàn)安全、移動等網絡技術水平上，被用戶熟悉接受后（尤其是對電子商務的接受），自然而然為適應新需求而產生的新模式及新業(yè)務。
案例：百度、阿里巴巴、騰訊 互聯(lián)網金融創(chuàng)新的主要形態(tài)
1、商業(yè)形態(tài)與互聯(lián)網金融
2、網絡支付的創(chuàng)新
3、網絡融資創(chuàng)新
二、互聯(lián)網金融的優(yōu)勢
1、金融業(yè)務所采用的媒介不同
2、互聯(lián)網金融的顛覆性
3、傳統(tǒng)融資方式
4、社會參與度更高，客戶服務口徑大。
5、精準高效
6、交易成本低
7、透明度更強
8、操作實時便捷
三、互聯(lián)網金融功能與特征
1、互聯(lián)網金融機構
2、金融信息交換平臺
（1）專業(yè)模式
n（2）金融混業(yè)經營模式
n（3）金融交叉銷售模式
3、微金融服務
4、移動支付
四、互聯(lián)網金融對銀行的挑戰(zhàn)
1、第三方支付對支付結算業(yè)務挑戰(zhàn)
2、網上平臺貸對貸款業(yè)務的挑戰(zhàn)
n（1）電商平臺模式
擔保機構擔保交易模式
“債權合同轉讓模式”——宜信模式
大型金融集團推出互聯(lián)網服務平臺—陸金所模式
n（2）P2P的模式
3、網上理財對存款業(yè)務挑戰(zhàn)
n（1）余額寶、活期寶、現(xiàn)金寶、收益寶等眾“寶”相繼登臺：
n（2）百度首度披露“百發(fā)”計劃
五、互聯(lián)網金融的影響與未來
1、影響貨幣政策實施的有效性
2、增加了金融不穩(wěn)定性。
n（1）信譽風險。
（2）市場選擇風險。
n（3）內控風險。
n（4）監(jiān)管主體缺失風險
六、互聯(lián)網金融領域受創(chuàng)投青睞
1、第三方
2、眾籌融資
3、P2p貸款模式
4、互聯(lián)網貨幣
5、阿里小貸模式
6、互聯(lián)網整合銷售金融產品
7、第三方支付
七、互聯(lián)網金融當前格局
當前互聯(lián)網金融格局，由傳統(tǒng)金融機構和非金融機構組成。傳統(tǒng)金融機構主要為傳統(tǒng)金融業(yè)務的互聯(lián)網創(chuàng)新以及電商化創(chuàng)新等，非金融機構則主要是指利用互聯(lián)網技術進行金融運作的電商企業(yè)、創(chuàng)富貸（P2P）模式的網絡借貸平臺，眾籌模式的網絡投資平臺，挖財類的手機理財APP，以及第三方支付平臺等。

八、當前中國互聯(lián)網金融現(xiàn)狀
1、中國金融業(yè)的改革是全球矚目的大事，尤其是利率市場化、匯率市場化和金融管制的放松。而全球主要經濟體每一次重要的體制變革，往往伴隨著重大的金融創(chuàng)新。中國的金融改革，在傳統(tǒng)金融部門和互聯(lián)網金融的推動下，中國的金融效率、交易結構，甚至整體金融架構都將發(fā)生深刻變革。
2、隨著信息通訊技術和互聯(lián)網的發(fā)展，互聯(lián)網金融信息對金融市場的影響已經越來越不容忽視。某一個新事件的發(fā)生或者是網絡上對某企業(yè)的熱議都在會迅速被傳播，并在很大程度上左右著金融實踐者們的行為，同時進一步影響著貨幣金融市場和資本市場的變化和趨勢。
3、互聯(lián)網金融促進了傳統(tǒng)金融機構和新興機構的相互競爭，但形成一種成熟的盈利模式是要經過實踐檢驗的，在這方面?zhèn)鹘y(tǒng)金融也不用太悲觀，未來傳統(tǒng)機構必定會自我革新，順應互聯(lián)網金融的趨勢進一步發(fā)展。
4、據《中國互聯(lián)網金融行業(yè)市場前瞻與投資戰(zhàn)略規(guī)劃分析報告前瞻》分析，在中國，互聯(lián)網金融的發(fā)展主要是監(jiān)管套利造成的。一方面，互聯(lián)網金融公司沒有資本的要求，也不需要接受央行的監(jiān)管，這是本質原因；從技術角度來說，互聯(lián)網金融雖然具有自身優(yōu)勢，但是要考慮合規(guī)和風險管理的問題。
5、從政府不斷出臺的金融、財稅改革政策中不難看出，惠及扶持中小微企業(yè)發(fā)展已然成為主旋律，占我國企業(yè)總數(shù)98%以上的中小微企業(yè)之于我國經濟發(fā)展的重要性可見一斑。而從互聯(lián)網金融這種輕應用、碎片化理財?shù)膶傩詠砜矗�相比傳統(tǒng)金融機構和渠道而言，則更易受到中小微企業(yè)的青睞，也更符合其發(fā)展模式和剛性需求。
6、在POS創(chuàng)富理財領域，以往不被重視的大量中小微企業(yè)的需求，正被擁有大量數(shù)據信息和數(shù)據分析處理能力的第三方支付機構深度聚焦著。隨著各互聯(lián)網企業(yè)（快錢、創(chuàng)富通寶、創(chuàng)富理財、樂富支付等）先后推出移動支付產品，這種更便攜、更智慧、更具針對性的支付體驗必將廣泛惠及中小微商戶。預示著中小微企業(yè)將成為互聯(lián)網金融發(fā)展中最大的贏家，這對于中國經濟可持續(xù)健康穩(wěn)定發(fā)展也將有著重要且深遠的意義。

智能創(chuàng)富機：云智能創(chuàng)富機=多個海量空間的電腦共享器+POS機+實體店+空中網店
n 功能：話費充值、訂購火車票、機票、汽車票、酒店預訂、線上購物、信用卡還款、廣告播放、充值Q幣、游戲點卡、車友會、銀聯(lián)一卡通賬戶充值、水電煤氣繳費、訂購電影票、購買彩票……
n 渠道分布：商務樓宇、大專院校、商場超市、休閑娛樂場所、消費場所、加油站、賓館酒店、中高檔社區(qū)、高鐵火車站、機場、動車、家庭……
九、國內主要互聯(lián)網金融模式：
n 第一是傳統(tǒng)的金融借助互聯(lián)網渠道為大家提供服務。這個是大家熟悉的網銀。互聯(lián)網在其中發(fā)揮的作用應該是渠道的作用。
n 第二種模式，類似阿里金融，由于它具有電商的平臺，為它提供信貸服務創(chuàng)造的優(yōu)于其他放貸人的條件。互聯(lián)網在里邊發(fā)揮的作用是依據大數(shù)據收集和分析進而得到信用支持，創(chuàng)富商城理財模式通過創(chuàng)富商城消費會員了解到創(chuàng)富通寶理財模式。
n 第三種模式，大家經常談到的P2P的模式，這種模式更多的提供了中介服務,這種中介把資金出借方需求方結合在一起。發(fā)展至今由P2P的概念已經衍生出了很多模式。

十、互聯(lián)網借貸
n 中國網絡借貸平臺已經超過2000家，平臺的模式各有不同，歸納起來主要有以下四類：
n 1、擔保機構擔保交易模式，這也是相對安全的P2P模式。此類平臺作為中介，平臺不吸儲，不放貸，只提供金融信息服務，由合作的小貸公司和擔保機構提供雙重擔保。此模式首先在創(chuàng)富貸平臺創(chuàng)立，由創(chuàng)富貸與中安信業(yè)共同推出產品“機構擔保標”。此類平臺的交易模式多為“1對多”，即一筆借款需求由多個投資人投資。此種模式的優(yōu)勢是可以保證投資人的資金安全，中安信業(yè)、證大速貸、金融聯(lián)等國內大型擔保機構均介入到此模式中。
互聯(lián)網借貸
n 2、“P2P平臺下的債權合同轉讓模式”的眾籌創(chuàng)富通寶模式�？梢苑Q之為“多對多”模式，借款需求和投資都是打散組合的。由創(chuàng)富通寶負責人喬星燕自己作為最大債權人將資金出借給借款人，然后獲取債權對其分割，通過債權轉讓形式將債權轉移給其他投資人，獲得借貸資金。宜信也因其特殊的借貸模式，制定了“雙向散打”風險控制，通過個人發(fā)放貸款的形式，獲得一年期的債權，創(chuàng)富通寶將這筆債權進行金額及期限的同時拆分，這樣一來，創(chuàng)富通寶利用資金和期限的交錯配比，不斷吸引資金，一邊發(fā)放貸款獲取債權，一邊不斷將金額與期限的錯配，不斷進行拆分轉讓，創(chuàng)富通寶模式的特點是可復制性強，發(fā)展快。其構架體系可以看作是左邊對接資產，右邊對接債權，創(chuàng)富通寶的平衡系數(shù)是對外放貸金額必須大于或等于轉讓債權，如果放貸金額實際小于轉讓債權，等于轉讓不存在的債權，根據《關于進一步打擊非法集資等活動的通知》，屬于非法集資范疇。從短期來看，金融的互聯(lián)網化將占據主要地位，但是只需10~20年，直接融資模式下的P2P與眾籌模式將會取代傳統(tǒng)金融模式。屆時必定將升級為互聯(lián)網金融的高級階段。
互聯(lián)網借貸
n 3、大型金融集團推出的互聯(lián)網服務平臺。與其他平臺僅僅幾百萬的注冊資金相比，陸金所4個億的注冊資本顯得尤其亮眼。此類平臺有大集團的背景，且是由傳統(tǒng)金融行業(yè)向互聯(lián)網布局，因此在業(yè)務模式上金融色彩更濃，更“科班”，還拿風險控制來說，陸金所的P2P業(yè)務依然采用線下的借款人審核，并與平安集團旗下的擔保公司合作進行業(yè)務擔保，還從境外挖了專業(yè)團隊來做風控。線下審核、全額擔保雖然是最靠譜的手段，但成本并非所有的網貸平臺都能負擔，無法作為行業(yè)標配進行推廣。值得一提的陸金所采用的是“1對1”模式，1筆借款只有1個投資人，需要投資人自行在網上操作投資，而且投資期限為1-3年，所以在剛推出時天天被抱怨買不到，而且流動性不高。但由于1對1模式債權清晰，因此陸金所在2012年底推出了債權轉讓服務，緩解了供應不足和流動性差的問題。
陸金所業(yè)務平臺
n 陸金所設立了Lufax和Lfex兩大平臺，分別為個人客戶和機構客戶提供互聯(lián)網金融服務。
n 網絡投融資平臺（Lufax）
n 2012年3月正式上線運營，作為中國平安集團傾力打造的網絡投融資平臺，結合全球金融發(fā)展與互聯(lián)網技術創(chuàng)新，在健全的風險管控體系基礎上，為中小企業(yè)及個人客戶提供專業(yè)、可信賴的投融資服務，實現(xiàn)財富增值；
n 非標金融資產交易服務平臺（Lfex）
n 致力于通過優(yōu)質服務及不斷的交易品種與交易組織模式創(chuàng)新，提升交易效率，優(yōu)化金融資產配置，為廣大機構、企業(yè)和合格投資者等提供專業(yè)、高效、安全的綜合性投融資顧問及金融資產交易相關服務。
陸金所三大措施保障用戶資金安全
n （1）、委托第三方銀行對用戶賬戶進行資金管理；客戶賬戶資金與陸金所運營 資金嚴格分離，不會將客戶在陸金所賬戶內的資金用作任何非客戶指示的用途；
n （2）、資金只能轉出到客戶認證及綁定過的 銀行賬戶，用戶可以實時查詢到資金賬戶的詳情；制定了嚴格的資金管理流程和完善安全的系統(tǒng)；
n （3）、網站采用國際領先 的系統(tǒng)加密及保護技術，24小時監(jiān)控。
n 4、以交易參數(shù)為基點，結合O2O（OnlinetoOffline，將線下商務的機會與互聯(lián)網結合）的綜合交易模式。例如阿里小額貸款為電商加入授信審核體系，對貸款信息進行整合處理。這種小貸模式創(chuàng)建的P2P小額貸款業(yè)務憑借其客戶資源、電商交易數(shù)據及產品結構占得優(yōu)勢，其線下成立的兩家小額貸款公司對其平臺客戶進行服務。線下商務的機會與互聯(lián)網結合在了一起，讓互聯(lián)網成為線下交易的前臺。

O2O（Online To Offline）
n 指將線下的商務機會與互聯(lián)網結合，讓互聯(lián)網成為線下交易的前臺，這個概念最早來源于美國。O2O通過促銷、打折、提供信息、服務預訂等方式，把線下商店的消息推送給互聯(lián)網用戶，從而將他們轉換為自己的線下客戶，這就特別適合必須到店消費的商品和服務，比如餐飲、健身、電影和演出、美容美發(fā)、攝影及百貨商店等。
互聯(lián)網借貸
n 5、以P2P網貸模式為代表的創(chuàng)新理財方式受到了廣泛的關注和認可，與傳統(tǒng)金融理財服務相比，P2P的借款人主體是個人，以信用借款為主，愛投資P2C借貸，在借款來源一端被嚴格限制為有著良好實體經營、能提供固定資產抵押的有借款需求的中小微企業(yè)。依托愛投資搭建的線下多金融擔保體系，從結構上徹底解決了P2P模式中的固有矛盾，讓安全保障更實際且更有力度。

第三講：銀行業(yè)應對互聯(lián)網金融發(fā)展的策略與思路
一、對我國銀行業(yè)在互聯(lián)網時代的評價
一、積極進入互聯(lián)網領域
二、打造屬于自己的電商平臺
三、增強與新金融勢力的互動與合作
四、建立并完善符合互聯(lián)網時代的線上信用評級與風險控制體系
五、借助互聯(lián)網金融契機，加快銀行轉型發(fā)展的步伐